與一般銀行存款不同，結構性存款的利率不是一個固定值，而是和某個資產的價格走勢進行掛鉤。它是一般銀行存款和期權的組合，如果掛鉤資產價格走勢符合預期，結構性存款的利率可能會遠高於一般銀行存款。這也使其比存款更具吸引力。
衍生業務的複雜程度顯著高於傳統業務。因此，在“假結構”被禁止後，銀行需要具備設計真結構、進行平盤交易的能力，並通過挖掘合理的平盤價格，保證結構性存款定價的市場競爭力。
一家農商行衍生品交易團隊的負責人告訴記者，其正在著手準備申請普通類衍生品交易業務資質。
記者在採訪中瞭解到，申請普通類衍生品交易業務資格，需要在有基礎類衍生品交易業務資格的基礎上，建立完善的衍生產品交易前、中、後臺自動聯接的業務處理系統和即時風險管理系統，要求嚴格的業務分離制度，確保套期保值類業務與非套期保值類業務的市場訊息、風險管理、損益核算有效隔離。
同時，申請還需要滿足衍生產品交易業務主管人員應當具備5年以上直接參與衍生產品交易活動或風險管理的資歷，且無不良記錄，以及完善的市場風險、操作風險、信用風險等風險管理框架等條件。
今年5月份，這家農商行推出了期限為半年和1年的結構性存款產品，受到了客戶歡迎。不過，根據結構性存款新規，商業銀行發行結構性存款應當具備普通類衍生品交易業務資格。該行目前只有基礎類衍生品交易資格，這兩款產品“隱退江湖”也在情理之中。
受制於牌照資質不能推結構性存款，多家農商行用大額存單及非保本浮動理財作為替代產品。“我們還是希望能儘早爭取到牌照，為客戶提供更多的選擇。”一位元銀行資管部人士對記者表示。
此前，作為保本理財的替代產品，結構性存款因納入存款口徑、可變相打破存款利率上限的特點，在實際操作中成為商業銀行特別是中小銀行緩解流動性壓力、高息攬儲的利器。
央行公佈的資料顯示，截至2019年9月末，全國大型銀行結構性存款餘額達38824.59億元，中小型銀行結構性存款餘額達69673.49億元，創下約10.85萬億元的最高紀錄。在結構性存款新規出臺後，10月末結構性存款餘額為10.34萬億元，相比上月下降5035.78億元。
在監管規則倒逼之下，中小銀行經營管理方式正面臨轉變。在戰略層面是否保留結構性存款業務，如需保留，又該如何從前中後臺的人員團隊、政策制度、模型工具、管理流程、資料系統等層面綜合提升管理能力，成為擺在中小銀行面前的一道難題。
目前，中小銀行吸儲壓力持續上升，作為中小銀行積極吸儲的工具，儘管結構性存款在銀行總負債規模中占比不高，但若放棄該項業務，利率敏感性客戶的存款流失不可避免。業內人士認為，短期或將觸發中小行縮表，並增加流動性風險管理難度，對銀行盈利和穩健經營形成較大壓力。
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