在金價不斷攀升、國際黃金行業出現並購熱之際,中國礦企巨頭——紫金礦業集團股份有限公司(簡稱:紫金礦業),正準備豪擲70億人民幣收購哥倫比亞大型金礦企業大陸黃金股份有限公司(Continental Gold Inc.,簡稱:大陸黃金)100%的股權。這是繼年內收購加拿大老牌礦企後,紫金礦業的又一次海外並購。
此次收購完成後,紫金礦業的礦山黃金產量將增加約20%,並將全權擁有武裡蒂卡金礦(Buriticá)。該金礦是大陸黃金的核心資產,且有望成為哥倫比亞最大的獨立金礦。
值得一提的是,這並不是紫金礦業的第一次海外收購,該公司曾以25億美元收購的剛果(金)的銅礦專案,目前已經價值萬億。
(紫金礦業擬以70.3億元收購大陸黃金 圖片來源:紫金礦業官方公告)
12月2日,紫金礦業發佈公告稱,將通過境外全資子公司金山(香港)國際礦業有限公司設立的子公司,以每股5.50加元(約合人民幣29.62元,4.14美元),以現金方式向大陸黃金已發行的2.03億股和待稀釋股份發出協議收購。本次交易將收購大陸黃金100%的股權,交易金額約為13.3億加元(約合人民幣70.3億元,10億美元)。
紫金礦業稱,交易已獲得大陸黃金獨立董事特別委員會和董事會全體一致通過,且大陸黃金第一大股東紐蒙特黃金公司(現持約19.9%股權)及該公司董事、高管(現持約1.6%股權)將在特別股東大會投票支持本次收購。
此外,紫金礦業還將認購大陸黃金的可轉換債券,金額為5000萬美元,主要用於礦山建設。
大陸黃金總部位於加拿大,已在加拿大與美國兩地上市,主要在哥倫比亞從事黃金資源的勘探、開發、收購和評估。據介紹,該公司核心資產是武裡蒂卡金礦的100%權益,該金礦建成投產後將成為哥倫比亞最大的獨立金礦。
哥倫比亞素有南美“黃金之國”的美稱,附近的安第斯山脈蘊藏著豐富的黃金。首都聖菲波哥大附近的瓜達維塔湖,被傳為是黃金國的中心。而武裡蒂卡金礦項目選址位於安第斯山北部,哥倫比亞第二大城市麥德林(Medellín)附近,且距離波哥大並不遠。
紫金礦業表示,此次收購將增加該公司的金銀資源儲量,並帶來強勁的利潤和現金流。
公告顯示,本次收購完成後紫金礦業黃金資源儲量將超過兩千噸,增加礦山黃金產量約20%(達產後)。目前武裡蒂卡金礦項目選廠建設已完成88%,預計2020年第一季度建成投產。
該金礦探明+控制級別的金資源量165.47噸、銀653.17噸。
武裡蒂卡金礦的資源情況 (圖片來源:紫金礦業官方公告)
值得注意的是,此次收購價值約70.3億元,佔據紫金礦業2018年度經審計歸母淨資產的17.38%。
紫金礦業在香港H股和上海A股兩地上市,是黃金股中市值最大的上市公司之一,國內黃金行業的龍頭。該公司金、銅、鋅金屬資源儲量與礦產量位於國內礦業行業前三甲,資產規模和銷售收入超過1000億元。此次紫金礦業的收購擁有足夠的支撐力。
然而,此次收購也存在諸多不確定性因素。比如大陸黃金的金礦項目仍未完全竣工,且該公司尚未盈利,處於連年虧損的狀態。2017年至2019年前九月,大陸黃金淨利潤累計虧損6939.3萬美元,約合人民幣4.90億元。
(大陸黃金主要財務狀況 圖片來源:紫金礦業官方公告)
此次交易能否順利完成也無法下定論,若未收購達成,雙方需要按照協定承擔3500萬美元的分手費。
同時,紫金礦業表示,若金價在未來大幅波動,將給項目的盈利能力帶來較大的不確定性,進而影響到大陸黃金的價值。
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